Phiên cuối tuần cơ cấu ETF và chứng khoán Mỹ giảm mạnh nhưng chỉ số cũng không bị giảm sâu mấy và vẫn đóng cửa nến xanh. Nên có thể vẫn kì vọng thị trường VN sẽ có giai đoạn 1-2 tuần cuối năm mạnh hơn so với các thị trường khác trên thế giới. Câu truyện kì vọng này có thể dựa vào các điểm nhấn sau đây:
Vấn đề khó khăn trái phiếu và dòng tiền ở trong VN giờ không còn nóng bỏng gây hoảng loạn
Ngoại hối về đợt cuối năm hạ nhiệt tỉ giá. Tỉ giá VND/USD đã giảm liên tục suốt 1 tháng vừa qua.
Trong nước lãi suất đang bị kiềm chế không cho tăng mạnh nữa.
Cuối năm kì vọng các quỹ kéo các cổ phiếu lên để chốt NAV cuối năm không bị âm quá sâu.
Trung Quốc có khả năng mở cửa lại , bỏ zero covid
Nhưng việc thông tin tốt đã được hấp thụ chưa thì chúng ta không ai biết, cứ nhìn phản ánh của thị trường tuần sau, nhất là thứ 3 nếu vượt hẳn 1063 (là ngưỡng cả tuần rồi chạm vào và bị bán xuống) → thì tin tốt chưa phản ánh hết và bước vào được nhịp tăng sóng 5 đi ngược so với thế giới.
Còn tuần sau cứ lình xình thậm chí thứ 2 đóng nến thủng 1050 thì cho dù tin tích cực ra cũng là đã được phản ánh vào giá rồi, do tin ra mà cầu cũng không vào ủn giá thêm nữa thì cần chờ đợi thêm khá lâu để có sóng mới. Thị trường VN và nhiều mã đã đi ngang được 2 tuần, nếu đi ngang qua lâu thêm tuần thứ 3 thì lực cầu quá yếu dẫn tới việc mất kiên nhẫn từ phe cầm cổ thì mình nghĩ thị trường sẽ giảm. Sang tháng 1 dồn cả nghỉ tết dương và tết âm nên dòng tiền năm nào cũng sẽ ảm đạm hơn, khó tạo sóng lớn và thị trường hay biến động giảm hoặc dập dìu đi ngang tới hết tết.
HIện tại trên sàn cũng có 1 số tín hiệu ở các mã vượt đỉnh như VCI HVN HDG VPB. Các đội tạo lập của những mã này đang thiên về VN vẫn có 1 sóng 5 tăng trước khi chính thức chỉnh nên họ kéo trước. Phân tích là để dự phòng, còn ta cứ để thị trường tự phát biểu tiếng nói của mình. Thứ 2 tuần sau , khi Mỹ giảm mạnh cuối tuần mà thứ 2 VN vẫn tăng điểm tốt thì là sẽ vẫn còn sóng 5 cuối cùng cho 2 tuần cuối năm này.
Phiên nay thị trường đóng cửa thủng mất đường EMA10, nên mai chiều đóng nến vẫn bị rơi tiếp thì sẽ xác nhận rằng kịch bản đánh kéo đủ 5 sóng elliot đã bị sai so với dự tính.
Thông thường VNI đi ngang lâu quá không lên được, đồng thời nay là phiên thứ 6 bị bán mạnh tính từ giá cao nhất trong phiên. Thì đã đạt đủ điều kiện cho thấy sẽ có nhịp giảm tiếp theo khá mạnh. 1 số mã nó đã tiến hành quá trình giảm bắt đầu bằng cây sàn như SZC HDC LCG SCR DXG VGC nữa cũng là tín hiệu xấu sớm. Các mã khác chưa giảm ngay nhưng đã có những mã từ đỉnh rơi xuống thì hi vọng tăng sóng 5 như trước mình nghĩ mong manh rồi. Giống từ đáy có những mã tăng trước báo hiệu, thì ở đỉnh rơi xuống cũng có mã rơi trước, có mã chưa phản ứng kịp vẫn đi ngang.
Hi vọng đỡ tệ nhất là phiên nay chưa bán được hết hàng nên các đội giữ chỉ số đi ngang ở khu vực nền 1030 – 1060 sau đó có 1 nhịp breakout thật mạnh vượt lên. Nhưng cây nến breakout này là cây break giả cuối cùng trước khi điều chỉnh thật sự. Kiểu này thì sau đó sẽ chỉnh mạnh cả trụ chứ không riêng midcap như phiên nay để kết thúc đoạn tăng. Trường hợp này thì mai và ngày kia thị trường phải hồi xanh lại và không xuất hiện nến đỏ giảm mạnh nữa.
Và cho dù ở trường hợp nào, thì sau phiên thứ 2 này sự rủi ro đã tăng lên rất nhiều và không phù hợp để mua ở các nhịp chỉnh như dự tính nữa. Nên theo Hà với các NĐT không cứng tay thì nên đứng ngoài đoạn này bất chấp kể cả có phiên tăng mạnh hay giảm mạnh. Đoạn đuôi cá cuối rồi nên các chiêu trò lừa dụ trong phiên sẽ diễn ra nhiều hơn. Có thể nhìn breakout mạnh 1 phiên nhưng sau đó không duy trì được hàng đua mua về không cắt lỗ nhanh là lại bị kẹp.
Nếu thị trường giảm mạnh hẳn xuống thì sẽ có nhiều điểm mua quen thuộc hơn, chứ lình xình đi ngang mãi quá lâu rồi xen kẽ các phiên giảm mạnh + hồi ngắn thì cực kì cẩn trọng.
Thị trường đang có cây nến tuần đỏ đóng cửa nằm dưới EMA10 tín hiệu, xu hướng tăng đã suy yếu được 3 tuần. Trên đồ thị ngày tuần trước VNI thủng EMA10, tuần này đóng lại thủng nốt MA20 và chỉ còn MA50 đang là hỗ trợ mong manh suốt 4 phiên gần nhất. Nhưng phe cầu có vẻ chưa trở lại tự tin khi càng gần cuối năm, nhiều mã bị đạp thủng nền mỗi hôm nhiều. Hôm thì BĐS, sau là thép xong thứ 6 vừa thép vừa chứng khoán bị đạp mạnh cuối ngày. Hiện tượng rụng dần này cho thấy dòng tiền đang rút ra, có thể do áp lực e ngại vì các kì nghỉ lễ dài đang tới gần.
Thông thường ở các kì nghỉ lễ dòng tiền thường yếu dần do tâm lý nghỉ ngơi đầu óc nhất là khi thị trường mãi không tăng được mà chỉ đi ngang và giảm. Ngoài ra trong các ngày lễ nghỉ sợ có tin xấu bất ngờ nên dòng tiền thường cũng ngại mua mới thậm chí bán trước tuần nghỉ lễ sắp tới. Nên dòng tiền cá nhân trong nước thì không kì vọng được trong tuần tới.
Trạng thái thị trường đang cho dấu hiêu sideway down - không rõ xu hướng.
VNINDEX đã có 3 tuần điều chỉnh với thanh khoản giảm dần. Cho thấy dòng tiền đang rút ra nhưng không ồ ạt bán tháo mà ra dần dần với tâm lý ngày càng gần lễ.
Mốc hỗ trợ quan trọng cho VNINDEX 980 điểm ngày càng gần. Và có khả năng nếu giảm về khu vực này sẽ kích hoạt dòng tiền bắt đáy từ khối ngoại và các tổ chức trong nước.
Dự đoán tuần cuối năm thị trường có thể giảm về khu vực quanh 980 ± 10 điểm để kiểm định lực cầu. Và theo mình sẽ có cầu bắt đáy đặc biệt là từ khối ngoại mua đỡ giá vì như ở tháng 11 vùng này là vùng hấp dẫn để họ bắt đầu giải ngân mạnh. VNI và nhiều mã bị rơi gãy EMA10 và MA20 rồi, nên giờ để tín hiệu mua quay trở lại thì cần chờ có phiên đóng nến vượt lại EMA10 thì mới tích cực trở lại.
Còn VNI vẫn giao dịch dưới EMA10 thì các NĐT đã thoát ra cầm tiền cũng chưa cần mua vội. Có thể các đoạn này vẫn có mã đi ngược lại thị trường, nhưng xác xuất thấp và nó cũng chỉ là tín hiệu để cho thấy thị trường không “sập hẳn” và vẫn trong nhịp chỉnh của 1 đợt tăng lớn hơn.
Thị trường rơi khá mạnh trong chiều nay khi dòng tiền tạm thời rút ra và e ngại khi giai đoạn nghỉ lễ tới gần. Giờ VNI và nhiều mã đều nằm dưới các đường trung bình động ngắn hạn 10,20 và nay thủng MA50 thì xu hướng giảm đã thấy rõ. Nhưng điều quan trọng giờ là phân tích dự đoán xem đợt giảm này nó sẽ kéo dài hay ngắn?
Theo mình thị trường mới tăng từ giữa tháng 11 tới đầu tháng 12 rất ngắn kéo dài 13 phiên. Và giai đoạn giảm từ đỉnh tháng 12 tới giờ 15 phiên rồi. Nên đợt giảm hiện tại mình nghĩ sẽ không phải là đợt kéo dài như đợt rơi đỉnh tháng 9. Hồi đó chúng ta có sóng tăng kéo dài 2 tháng lâu hơn nhiều so với hiện tại nên sau đó nhịp giảm cũng rất sâu và lâu.
VNI đóng nến 985 điểm rất gần 980 mà chúng ta đưa ra hôm chủ nhật. Theo Hà phiên mai dễ có cơ hội bật tăng lên xanh khi tiến vào fibo 50% hỗ trợ 980. Nhưng khả năng vẫn chỉ là cú hồi tăng giả. Với nến đỏ mạnh và đồng thời nhiều mã trụ lăn ra sàn hôm nay thì mình nghĩ ngưỡng fibo 61.8% là 960 mới có thể có khu vực đáy thật sự thứ 2 của thị trường trong đợt chỉnh này.
Những phiên hiện tại cho thấy lượng hàng nội liên tục bán ròng với lượng rất lớn bất chấp khối ngoại. Nên khi dòng tiền đang bị bán rút ra như này việc đoán đáy cũng chỉ là để có ngưỡng ta quan sát chú ý. Chứ vẫn nên đợi thị trường đưa ra câu trả lời đâu là đáy khi VNI vòng lên vượt đường EMA10 trở lại. Giống như đợt trước chúng ta đưa ra kịch bản VNI vượt được 1030 mới ổn, còn không là yếu thì thị trường chọn phương án yếu thì chúng ta nghe theo.
Khi thị trường sắp vòng lên thì bắt đầu mình nghĩ sẽ có dòng nào đó đang giảm rồi như BĐS thép chứng khoán, bank nó dừng rơi trước. Khi nào có thêm tín hiệu chúng ta sẽ bàn thêm sau. Giờ vẫn tạm thời đứng ngoài chờ đợi, ít nhất là phiên chiều thứ 4 xem hàng nay bị bán sàn về có xả tiếp không?
Thị trường nay hồi phục tới khu vực 1000 sau khi đã chạm hỗ trợ ở quanh 980. Cho dù vậy hiện vẫn có xen lẫn cả tín hiệu tích cực và tiêu cực nên rủi ro vẫn còn khá nhiều. Bởi thế theo mình đây vẫn là vùng chỉ dành cho các dân chơi cứng tay.
Điểm tích cực: VNI hồi phục sau phiên giảm mạnh trước đó. Hơn 42 mã trần và số lượng mã xanh gấp 4 lần mã đỏ, nhiều mã cổ phiếu rút chân sau khi giảm đầu phiên. Chỉ số bật lên từ vùng hỗ trợ quanh 980 fibo 50%.
Chưa tích cực: VNI nằm dưới MA50 và MA20,EMA10. Khối lượng phiên tăng không cải thiện nên vẫn dè chừng hồi kĩ thuật khi chạm hỗ trợ. Khi thị trường vẫn giao dịch xanh đỏ lẫn lộn dưới các đường MA cho thấy áp lực bán vẫn mạnh.
Chiều mai là ngày hàng của hôm bán mạnh thứ 2 về sẽ mang tính chất quyết định. Nếu từ sau chiều mai đóng nến VNI không bị bán mạnh nữa, rồi dần dần hồi phục được MA50 ngày sẽ cho thấy dòng tiền đang quay lại và đẩy thị trường về mức cân bằng chứ không rơi vào trạng thái bán hoảng loạn như tháng 9-11. Dù sao vẫn cần quan sát kiên trì thêm xem dấu hiệu khi đóng nến mai.
Việc thanh khoản thị trường thấp nên các tay to có thể điều tiết dễ dàng, không loại trừ việc đạp và kéo thị trường biên độ cao bằng trụ để phục vụ kiếm lời trên phái sinh, chứ cơ sở thì loạn cào cào không có vùng tích lũy hay mẫu hình gì cụ thể. Tổng thể là khó chơi cơ sở, ai nhanh nhạy trong phiên dùng phái sinh long short kiếm lời chứ mua cơ sở t+2 mình nghĩ chỉ dành cho ai cực kinh nghiệm và thậm chí vào thăm dò ít tỉ trọng thôi.
Hiện tại thị trường đã có 2 phiên hồi phục và không diễn ra sự bán tháo khi hàng hôm thứ 2 bắt đáy về tài khoản. Điểm tích cực nữa là stoch RSI cũng đang vòng lên từ dưới 20, xuất hiện hi vọng hồi phục. Nhưng tổng thể thị trường 1 tuần này vẫn đang là 1 nến doji mà thôi, coi như chưa thay đổi gì so với tuần trước khi giảm mạnh xong tăng lại bù đắp.
Ngoài ra MACD vẫn đang <0 chưa vá lại được, các nến vẫn nằm dưới hệ thống đường trung bình động, dòng tiền rút ra nghỉ lễ chưa trở lại. Đây là những tín hiệu cho thấy vẫn còn rủi ro đáng cân nhắc ở giai đoạn này. Thanh khoản bé nên các đội tay to có thể tận dụng để tạo biên độ cao nhằm phục vụ phái sinh.
Tổng thể VNI có rủi ro kĩ thuật, nhưng có một số mã cổ phiếu dòng bank, chứng và thép đang hồi phục tốt hơn nhiều so với tổng thể. Điều này cũng hàm ý rằng cho dù để rung lắc chỉnh mạnh nhưng vẫn đang có bàn tay nâng đỡ để thị trường giảm “trong kiểm soát” chứ không để giảm “hoảng loạn đổ vỡ” như các đợt trước. Điều này giúp chúng ta có thể yên tâm chỉ chờ cơ hội mua chứ không phải bán xong là rút tiền rời bỏ thị trường.
Ở xu hướng lớn mình vẫn đánh giá tháng 11 - 875 đã tạo 1 đáy lớn cho thị trường rồi, và chúng ta sẽ không rơi thủng mốc này nữa. Hiện VNI giao dịch trong mây ichi khá dày nên việc rung lắc vẫn còn nhiều, nếu chấp nhận rủi ro chỉ số xấu và chọn cổ trước khi xu hướng tăng được vẽ rõ ràng; thì nên chọn các mã đã vượt ra ngoài hẳn mây ichi.
Bởi thị trường vẫn yếu nên khả năng vẫn còn 1 cú đạp nữa để test lượng cung trước khi chính thức bật lên trong tháng 1, nhưng có các mã khỏe đã vượt mây ichi thì sẽ chỉnh ít hơn so với tổng thể.
Sau phiên nay các dấu hiệu nguy hiểm về kĩ thuật của VNI vẫn duy trì , đó là việc giá vẫn giao dịch dưới các đường trung bình động, có tăng chạm EMA10 nhưng sau đó cũng không giữ được mà bị bán xuống ở cuối phiên + MACD vẫn <0 + khu vực giá giao dịch nằm trong mây ichi khá dày chưa vượt được. Bởi thế phiên cuối năm vẫn còn nhiều rủi ro chưa thể giải ngân mới ngay được.
Hôm nay thấy rõ sự điều tiết thô bạo ở các trụ khi thanh khoản thấp, có lẽ mục đích để phục vụ phái sinh. Điều này khẳng định bài học khi thanh khoản quá thấp, người đầu tư nghỉ lễ ít giao dịch, thì tồn tại rủi ro lớn khi các mã rất dễ bị kéo mạnh, đạp mạnh trong thời gian ngắn, ảnh hưởng tới các vị thể mua trong ngắn hạn. Đây là điều Hà e ngại nên suốt thời gian qua và chưa có góc nhìn tích cực về thị trường khi VNI liên tục giao dịch dưới các đường MA + thanh khoản sụt giảm cả tuần.
Tin tức GDP tăng trưởng 8% cũng không có ảnh hưởng mấy về thị trường hôm nay, chủ đạo có lẽ do lực cầu quá yếu nên các NĐT mất kiên nhẫn dần, và đội short tận dụng cơ hội này ép trụ cật lực. Giai đoan khó nhằn này tốt nhất các NĐT cứ đừng ngoài quan sát đúc rút kinh nghiệm, gặp việc khó có thể bỏ qua dừng giao dịch là bình thường.
Điểm tích cực hiếm hoi là VNI vẫn trên 1000 và stoch RSI ở phía dưới 20 vẫn vòng lên, cho thấy khả năng tăng bật lại cũng dễ, nhất là khi VOL thấp như này. Dù vậy 1 phiên tăng nhưng vẫn dưới các đường MA thì chưa hẳn là ổn.
Thị trường chứng khoán khởi đầu năm 2023 bằng 1 phiên giao dịch tăng đột biến. Phiên tăng hôm nay cũng khá bất ngờ, mặc dù chưa rõ lý do là gì nhưng với phản ứng của thị trường lần này mình thấy tích cực hơn hẳn các đợt tăng điểm trước với các đặc điểm sau:
Có dòng dẫn dắt đầu tiên là nhóm đầu tư công. Nhóm này tăng trước INDEX 2-3 phiên. Sau nay đã lan qua thép, ck, bank.
Thị trường tăng đồng thuận, không để lại nhóm nào phía sau. Hầu như ai cũng có giá tím hoặc xanh.
Thanh khoản cải thiện hơn cả tuần trước nghỉ lễ, mặc dù nay chưa bùng nổ lắm. Nhưng 2-3 phiên nữa thanh khoản tăng dần đều là ổn.
Khối ngoại mua ròng ít chỉ tầm 241 tỷ, chủ yếu nay mua ròng mạnh từ dòng tiền nội trong nước 457 tỷ đồng. Như Hà có chia sẻ giai đoạn trước về câu truyện tay to nội và P-notes. Có vẻ như hôm nay tiền tay to nội đang ngụ ý rằng họ đã đè giảm để gom hàng xong xuôi và đang có tín hiệu đẩy lên một cách đồng thuận với khối ngoại.
Nếu giả thiết này là đúng thì đợt tới sẽ là một sóng tăng khá tốt để chúng ta tận dụng.
Đây mới là phiên đầu tiên break, vẫn có xác xuất break giả lừa. Nhưng với các tín hiệu kể trên theo mình thị trường đã tích cực hơn và khả năng đạp thấp. Hãy cùng để 1 – 2 hôm tới nếu các yếu tố trên vẫn được duy trì không bị bán bật ngửa trở lại thì sẽ tự tin hơn sẽ có sóng dài để tham gia.
Các mã nào ổn Hà sẽ chia sẻ trên nhóm để anh chị em tham khảo như VCG BAF hôm nay, mọi người theo dõi ở các phiên tiếp nhé. Thị trường tốt dần thì các điểm mua sẽ có nhiều thôi.
Thị trường đã khởi đầu năm 2023 hứng khởi và tích cực, tuy nhiên thị trường sắp bước vào kỳ nghỉ tết âm lịch và thường nhà đầu tư có tâm lý giảm tỷ trọng cổ phiếu trong danh mục ở khoảng thời gian nghỉ lễ nên vận động của thị trường giai đoạn hiện tại là khá khó lường. Phiên nay nến doji có thanh khoản cao hơn hôm qua, cho thấy áp lực bán chốt lời ngắn hạn xuất hiện khá mạnh. Điều tích cực là VNI và nhiều mã break được MA20, EMA10 sau đó chỉnh vẫn nằm trên các hỗ trợ này.
Với góc nhìn trung hạn, mình nghĩ nửa đầu năm 2023 sẽ là giai đoạn tích lũy để chờ thời cơ bùng nổ ở từ nửa năm sau. Mình nghĩ có thể kiểu diễn biến của thị trường sẽ tương tự 2019, sau năm 2018 giảm sâu thì 2019 tiến vào giai đoạn tích lũy khá khó chịu. Sẽ có hiện tượng khi số đông đổ vào mua mã nào thì mã đó giảm nhưng các mã khác tăng, còn bán mã giảm đổ qua mã tăng thì ngược lại. Không ai mua thì giá cứ tăng nhưng khi vào thử thì lại bị chỉnh t+2. Sẽ có hiện tượng “phân hóa” từng nhóm để lúc nào cũng có cảm giác cầm tiền bị bỏ lỡ cơ hội, nhưng dân tình vào đông là nhóm đang khỏe chỉnh liền.
Giống như có người “soi tài khoản” để đánh ngược lại quyết định của đám đông vậy. Thị trường chỉnh nhưng sẽ không sập quá sâu thủng đáy tháng 11/2022, và tăng cũng không bốc và tăng mạnh. Nên tạm thời nửa đầu năm chúng ta ưu tiên chiến thuật giữ vốn và thận trọng. Làm sao để kể cả khi mua phải các cú break giả lừa phải cắt lỗ, thì vẫn còn tiền và niềm tin để nửa cuối năm có nhịp tăng mạnh còn đủ lực tham gia. Mọi người có thể để 1 phần tiền gửi không kì hạn dự phòng, ở các nhịp sập sâu của thị trường có thể nạp tiền tham gia ở khu vực chán nản hoảng loạn.
Mặc dù thị trường chốt phiên cuối tuần đỏ nhẹ nhưng tuần giao dịch đầu tiên trong năm 2023 là tuần giao dịch tích cực khi VNINDEX tăng +43,54 điểm, chốt tuần VNINDEX đóng cửa ở 1.051,44 điểm và bật lên thành công từ đường EMA10 tuần hỗ trợ.
Trước tuần giao dịch tích cực vừa qua, thị trường đã có 4 tuần liên tiếp điều chỉnh giảm sau đợt hồi phục đầu tiên nhưng các tuần điều chỉnh giảm đều giữ được ngưỡng hỗ trợ 1.000 điểm, do đó nếu VNINDEX thoát khỏi kênh dowmtrend trong thời gian tới có thể kỳ vọng VNINDEX sẽ bước vào một đợt tăng điểm mới tiếp theo với mục tiêu hướng tới khu vực 1.150 điểm. Tuy nhiên, dù VNINDEX có thoát khỏi kênh dowtrend thì thị trường chưa thể bước vào giai đoạn uptrend ngay, thị trường sẽ vận động trong các đợt sóng hồi với biên độ sẽ hẹp dần để tích lũy chặt chẽ thêm trước khi giai đoạn Uptrend thực sự xuất hiện.
Với góc nhìn trung - dài hạn, rõ ràng sau một năm vận động trong downtrend đã làm mặt bằng giá cổ phiếu giảm mạnh và vùng thấp so với 5 năm gần đây, mặc dù thị trường trong năm tới sẽ còn phải đối diện với nhiều thách thức như lãi suất tăng cao, nguồn tiền rẻ cạn dần, kinh tế toàn cầu vẫn chưa có tín hiệu tích cực…nhưng mặt bằng giá cổ phiếu đã chiết khấu về mức thấp sẽ mở ra những cơ hội đầu tư trong năm 2023 mỗi khi thị trường bị đạp giảm sâu.
Trong ngắn hạn VNI đã vượt được các đường trung bình và dù chỉnh trong phiên vẫn giữ nằm trên các đường này. MACD cũng đã từ âm chuyển về dương, nên ngắn hạn theo mình vẫn duy trì đà tăng trong tuần sau. Nhưng tới tuần sau nữa khi sát giai đoạn nghỉ tết âm đà tăng sẽ chững lại, thậm chí điều chỉnh khi dòng tiền rút ra trước nghỉ lễ như tâm lý thông thường của NĐT.
